Chande Momentum Oscillator (CMO) – модификация индикатора Momentum, изобретателем которой является трейдер Тушар Чанде (Tushar Chande). CMO, в отличии от классического Momentum, менее распространен и используется трейдерами на практике не так часто. Появился он в 1994 году и впервые описан в книге «The New Technical Trader».
Содержание статьи
Краткое описание индикатора
Осциллятор Chande Momentum является эффективным инструментам для определения зон дивергенции, а также для торговли по уровням перекупленности и перепроданности. Этот индикатор имеет один существенный недостаток – его настройки потребуется изменять при смене финансового актива и даже при смене временного интервала. Речь идет не о периоде, а о дополнительных уровнях.
Стандартные параметры осциллятора предполагают наличие зон перекупленности и перепроданности на значениях 50 и -50. Как видно на приведенном примере, такие настройки не подходят для торговли некоторыми активами. Из 6 возможных сделок была успешно реализована только первая. Это показатель убыточной стратегии, однако не стоит торопиться с выводами. Нужно просто изменить значения расположения дополнительных уровней на 60 и -60. В результате получится следующее:
Приведен тот же самый участок ценового графика, но в этот раз диапазон уровней перекупленности и перепроданности шире. В результате видно, что успешно отработан практически каждый сигнал индикатора. Таким образом следует подбирать расположение уровней под каждый конкретный актив и временной интервал.
Установка и настройка осциллятора
Индикатор Chande Momentum не относится к числу стандартных инструментов для компьютерного анализа, поэтому установить его в торговый терминал потребуется самостоятельно. Даже если в веб-терминале брокера есть нужный инструмент, то все-равно лучше использовать стороннее программное обеспечение. Специфика торговли бинарными опционами заставляет сомневаться в честности любой брокерской компании. Компании, предоставляющие возможность торговли бинарными опционами используют любые методы, чтобы обеспечить трейдеру потерю вложенных средств. Некорректный алгоритм работы даже стандартных индикаторов не является исключением. Лучше всего дня аналитической части работы использовать классический МТ4 или онлайн сервис TradingView. Администрация этой онлайн-платформы следит за обновлениями программного обеспечения и регулярно интегрирует современные инструменты компьютерного анализа в онлайн-терминал.
При установке индикатора на график система предложит внести изменения в стандартные параметры осциллятора Chande Momentum. Подобные корректировки следует вносить на основе статистического исследования исторических данных ценового графика.
Корректировать возможно только расположение дополнительных уровней. Внесение изменений в установленный разработчиками период линии осциллятора может крайне негативно отразится на результативности сигналов индикатора. После установки данного инструмента, ценовой график будет выглядеть примерно так:
В настройках допустимо вносить изменения в стиль отображения как самой линии осциллятора, так и дополнительных уровней.
Практическое применение
Целевым назначением индикатора Chande Momentum является торговля по зонам перекупленности и перепроданности.
Сделка на покупку опциона Call будет открываться при выходе линии индикатора за пределы уровня перепроданности. На примере эти моменты отмечены вертикальными линиями.
Покупку опциона на понижение следует рассматривать при выходе линии осциллятора за пределы уровня перекупленности. На изображении благоприятные моменты для покупки опциона Put отмечены вертикальными линиями.
Стоит обратить внимание на еще одну негативную особенность осциллятора – отображаемые сигналы не эффективны в долгосрочной перспективе. Для успешной реализации прогноза период экспирации должен ограничиваться сроком формирования 1-2 ценовых элементов. Однако при наличии ярко выраженного тренда индикатор отображает сигналы, которые несколько опережают рынок. В этом случае срок экспирации должен быть равен периоду формирования от 5 до 15 свечей. Это также зависит от средней дневной волатильности актива.
Помимо торговли по уровням перекупленности/перепроданности, осциллятор Chande Momentum эффективно применяется для определения дивергенции.
Для открытия сделки по дивергенции крайне важно, чтобы расхождение трендовых линий совпало с формированием линии осциллятора за пределами зоны перекупленности или перепроданности. Контрольным сигналом для открытия сделки послужит пересечение кривой уровня -50 или 50. Конкретные значения зон перекупленности и перепроданности зависят от выбранного для торговли актива. По мнению опытных трейдеров, применение осциллятора Chande Momentum со стандартными параметрами наиболее эффективно при торговле по фондовым индексам.