Что такое инвестиционный актив

Инвестиционная деятельность – один из самых распространённых способов приумножения капитала, поскольку главным свойством актива является его способность реализовать все инвестиционные цели частного лица. Если вкладчик задаётся намерением получить определенное социальное влияние, вложения должны обязательно обеспечить именно такой эффект, если же намерением является лишь получение высокого дохода, актив должен отличаться максимально возможной степенью доходности. Также важным термином считается инвестиционная активность, реальная задействованность потенциала с учетом сопутствующих рисков.

Что такое инвестиционный актив

Акционным активом называется принадлежащий юридическому или физическому лицу объект, который выражен в материальной или же нематериальной форме. При этом активом считается такой предмет имущества, для подготовки которого требуется большой промежуток времени. Сюда относятся имущественные комплексы, различные объекты основных средств и подобные инвестиционные предметы, нуждающиеся в больших временных и финансовых затратах на покупку или строительство. Если вкладчик приобретает объект с целью дальнейшей перепродажи, это не считается инвестиционным активом и учитывается как товар.

Следует отметить, что существует много целей вкладов, начиная от пиара или получения дохода и заканчивая удержанием имеющегося капитала. Обычно для осуществления каждого намерения подходит специально предназначенный для этого актив, который будет более эффективным в конкретном случае.

Типы инвестиционных активов

Существует несколько типов активов, каждый из которых разным образом реагирует на политическую ситуацию в стране и мире, информационный фон и прочие факторы. Исходя из этого, в идеале вкладчик должен иметь в своем портфеле несколько видов активов, что поможет уменьшить вероятность убытков, связанных с этими обстоятельствами. При этом для максимального сокращения риска желательно включить активы, которые не будут коррелировать, то есть наличие одних отрицательных факторов не сможет сильно снизить цены сразу на все имеющиеся в арсенале активы.

Типы активов

Согласно обобщенной классификации, есть 5 видов инвестиционных направлений.

Материальные

Данное направление охватывает все материальные предметы, которые потенциально принесут своему обладателю прибыль. К этой категории относится разного рода недвижимость, транспорт, инструментарий и даже объекты сельского хозяйства.

Недвижимость и земельные участки чаще всего сдают в аренду, но иногда и выгодно перепродают, в обязательном порядке учитывая момент инфляции. Что касается транспортных средств, то такое движимое имущество чаще всего используется для получения дохода за счет перевозки разного габаритного груза и такси. Порой транспортные средства сдают в аренду, но в данном случае следует учитывать, что в отличие от недвижимости, с течением времени цены на такое имущество становятся ниже вследствие амортизации, не говоря уже о факторе инфляции. Инструментарий используется для получения дополнительного дохода в результате выполнения разного вида работ, осуществляемых наёмной силой или же при его сдаче в аренду. А вот сфера применения инвестиций в сельском хозяйстве уже шире – инвестор может заниматься выращиванием сельскохозяйственных культур и получать доход с продажи продуктов питания или при дальнейшей переработке на производстве, что также относится и к скоту.

Финансовые

Под финансово-инвестиционными активами подразумевается умение зарабатывать, сюда же относятся ценные бумаги в разной форме. В последнее время большую популярность набирают индивидуальные торги на валютном рынке, что дает возможность осуществлять плодотворную деятельность. Более традиционной формой инвестиций считаются предложения паевых фондов, различные банковские депозиты, хедж-фонды, услуги доверительного управления и прочее. Ниже рассмотрим самые популярные ценные бумаги и особенности их применения.

  1. Акции. Акциями считаются бумаги, позволяющие купить долю в предприятии, выпускающем эти самые акции. Инвестор в таком случае участвует в собраниях акционеров и голосованиях в моменты принятия важных решений. Поскольку акция является долевой ценной бумагой, инвестор также и терпит убытки наряду с компанией. В зависимости от полномочий инвестора, акция может быть обычной и привилегированной. Владелец обычной акции участвует в общих заседаниях и не владеет гарантией выплаты. Что касается привилегированных акций, то доход поступает в виде обозначенного количества денег или процентов на каждую акцию. Таким образом инвестор получает доход даже в тех ситуациях, когда невозможны выплаты по обычным акциям. Хотя у владельцев привилегированных акций права на управление фирмой ограничены, они всё же представляют собой эксклюзивную группу акционеров с правом вето на вопросы слияния и поглощения компании.
  2. Облигации. Облигация является долговой ценной бумагой. Выпускающая облигации компания, называемая эмитентом, выступает в роли заемщика, в то время как владелец облигации становится кредитором. В данном случае выпуск облигаций является одним из методов заимствования денежных средств. Такой способ используется в том случае, если предприятие не хочет выпускать дополнительные акции, уменьшая количество приходящегося на акции имущества. В данной ситуации облигация становится достойной альтернативой банковскому кредиту или акции. Согласно типу собственности и способу получаемого дохода, существует несколько видов облигаций. По типу собственности инвестиционные активы делятся на государственные, корпоративные и муниципальные, а по типу дохода – на дисконтные, плавающие и фиксированные. Особенностью дисконтной облигации является то, что она продаётся по цене ниже номинала, за счёт чего и образуется доход. В случае с фиксированным купоном инвестор получает установленную сумму в процентах от номинальной цены, а при задействовании плавающего купона доход может меняться в зависимости от различных факторов, в частности с течением времени.
  3. Вексели. Еще одним видом долговой ценной бумаги является менее распространённый вексель с заранее установленной формой. Он представляет собой ничем не обусловленное обязательство векселедателя выплачивать фиксированные суммы держателю. По своим характеристикам вексель делится на простой и переводной. При использовании простого векселя задействованы лишь 2 стороны, а вот с переводными векселем ситуация сложнее – для участия в сделке должен быть плательщик, заемщик и векселедержатель, который получает денежные выплаты. Суть второго типа векселя состоит в том, что заемщик имеет право перекладывать свою ответственность по выплате долга на второго участника сделки с его обязательного согласия.
  4. Депозитные сертификаты. Депозитные сертификаты являются очень распространёнными долговыми ценными бумагами. Они подтверждают право своего владельца на получение дохода по вложенным ранее средствам, чётко прописанным в депозитном договоре. По истечению определенного промежутка времени юридическое лицо может получить выплаты.
  5. Чеки. По своей сути чек является распоряжением о передаче фиксированной суммы чекодержателю. Как и при использовании векселя, этот вид ценных бумаг ничем не обусловлен, что является одной из причин его редкого использования. Второй причиной является то, что банковские карты пришли на замену чекам и обеспечивают быструю доставку денежных средств на счет любого лица любого банка.

Куда вложить деньги

Нематериальные

К нематериальным активам относятся интеллектуальные ценности, например, патенты, торговые знаки, лицензии и прочее. Авторским называется право на отдельный вид интеллектуальной собственности, какой-либо печатный или графический материал. Инвестор также может вложить средства в разработку определенной технологии или в создание эксклюзивного продукта интеллектуальной деятельности, а затем приобрести патент и до конца жизни получать пассивный доход. Как и в случае с финансовыми и материальными активами, существует несколько популярных и надёжных видов нематериальных активов.

  1. Патент. Патент даёт своему обладателю исключительное право на установленное юристами изобретение и его дальнейшее применение в коммерческих целях. Патент также можно приобрести (а в будущем и продать) на тематическом аукционе, а затем использовать в бизнесе предоставленные им технологии.
  2. Лицензии. Лицензия является своего рода правом на совершение определённого рода активности, что должно быть в обязательном порядке подкреплено лицензионным договором.
  3. Товарные знаки. Товарные знаки предоставляют своему обладателю право на единоличное использование определенных маркировок на товаре и его упаковке, в документации, доменном имени и при оказании разного рода услуг. Проще говоря, товарный знак обеспечивает обладателю эксклюзивность и защиту от неправомерного применения символики бренда конкурентами и другими заинтересованными лицами.

Бизнес активы

Бизнес активом считается любой приносящий доход объект бизнеса, который при этом составляет расходную статью при создании финансового отчёта. Активом бизнеса по сути может стать едва ли не любой объект, поэтому такие вложения потенциально самые прибыльные, но при этом и самые рискованные.

Во избежание инвестиционных рисков неопытные инвесторы часто начинают с вложений во франшизы. Это позволяет минимизировать риск, поскольку в работу включены уже зарекомендовавшие себя успешные бизнес стратегии. Также важную роль играет раскрученность бренда и предоставляемая им партнерская поддержка. Несмотря на минимальные риски, лояльные условия и высокую доходность, более опытные инвесторы всё же предпочитают вкладывать деньги в бизнес с нуля. В такой ситуации вкладчик самостоятельно оценивает потенциал бизнеса и сопутствующие риски, а затем инвестирует определенную сумму, оговаривая нюансы относительно прибыли уже на начальном этапе.

Как и во всех других категориях инвестиций, существует несколько основных видов активов бизнеса.
  1. Активы собственного бизнеса. К этому типу относятся все приносящие доход объекты, которые сложно классифицировать по отдельным крупным группам. В качестве примера, для автомобильного бизнеса активом будет отлаженная система производства машин, а для нефтяного - добывающие установки.
  2. Недвижимые активы. К этой категории относится то недвижимое имущество (в виде сооружений и земельных участков, а также водный и воздушный транспорт), которым владеет данный бизнес. Применение недвижимости происходят прямым и косвенным способом. В случае прямого применения происходит размещение бизнеса на уже имеющемся собственном объекте (салон красоты в заранее приобретенном помещении), а при косвенном применении - сдача в аренду для получения дохода в форме ренты (сдача коммерческой недвижимости под склад или магазин).
  3. Движимые активы. К этой категории относятся все виды транспорта (за исключением водных и воздушных). Данный тип имущества выступает в роли актива, если видом деятельности предприятия являются перевозки. В случае прямого применения в ход идет транспортировка исключительно собственных товаров, при косвенном использовании – товаров других фирм. В большинстве случаев с целью сокращения расходов компании совмещают эти виды применения активов. Если в стране кризис, движимое имущество часто превращается из актива в пассив, поэтому инвестору нужно заметно повышать стоимость транспортных услуг.
  4. Идея бизнеса. В данном случае активом выступает запатентованная технология по производству уникального типа товаров. Идею можно воплотить в действительность посредством создания компании или же продажи её стороннему предприятию за высокое вознаграждение и последующие регулярные выплаты.
  5. Торговая марка. Этот тип актива выступает в качестве бренда компании, который в перспективе принесёт своему обладателю доход посредством франшизирования с соблюдением целого ряда условий со стороны будущих партнёров. Ввиду того, что большая доля опасности приходится на этап непосредственно создания компании, франшиза практически полностью избавляет предпринимателя от рисков. Именно поэтому франшизы становятся всё более и более популярным способом инвестирования, хотя зачастую окупаются довольно долго.

Бизнес активы

Требования для инвестиционных активов

Каждая отдельная компания обладает относящимся к инвестиционным активам имуществом, которое должно соответствовать следующим требованиям:

  • чётко обусловленная сфера применения, включая торговую отрасль, производство и строительство;
  • срок подготовительных работ перед вводом объекта в эксплуатацию составляет не менее месяца;
  • стоимость должна быть 5% и более от стоимости всех других активов компании.

Для выбора актива, который бы отвечал всем требованиям вкладчика, рекомендуется проводить процедуру оценки. Это объясняется тем, что даже если ценность актива довольно высока и обещает внушительную прибыль, успешность вложений далеко не обязательна. Например, если инвестор вложил средства в актив, отравляющий окружающую среду, и это влечёт за собой негатив со стороны общественности, его потенциальная доходность сводится к минимуму. В таких случаях оценка поможет вкладчику сократить риски уже на начальном этапе. Также очень важно перед совершением вклада оценить инвестиционную активность предприятия.

Существует прямая взаимосвязь между количеством потенциальных для инвестирования активов и уровнем жизни в стране, включая экономическую и финансовую подкованность граждан. Это объясняется тем, что по сути в качестве инвестиционного актива может выступать практически любой удовлетворяющий потребностям вкладчика объект. Соответственно, имея даже неглубокие познания в данной сфере, любой человек может при минимальных вложениях стать успешным инвестором и получать внушительный пассивный доход. Таким образом, варианты для инвестирования в современном мире практически не ограничены, а потенциальный заработок зависит лишь от амбиций индивидуума.

ТЕСТ: Что Вы знаете про инвестиции?

К реальным инвестициям относятся:

Отзывы, комментарии и обсуждения